Lilium säljer för 660 mkr till Episurf – blir delägare

Colliers var rådgivare till säljaren.

Förvärvet tillför Episurf en portfölj av bilprovnings- och logistikfastigheter med hyresintäkter om 49 miljoner kronor per år och ett driftnetto om 41 miljoner kronor.

– Lilium-förvärvet är ytterligare ett steg i att bygga vår fastighetsplattform. Lilium-förvärvet utökar vår exponering mot industrifastigheter och tillför en portfölj med starkt kassaflöde och stabila hyresgäster, säger Jens Andersson, vd på Episurf Medical.

– Det är med stor glädje som Lilium Fastigheter genom denna strukturaffär nu kan konstatera att vi kommer att bli en av de större aktieägarna i Episurf Medical. På så sätt kan vi framför allt också erbjuda aktieintresserade norrlänningar, då huvuddelen av fastigheterna finns längs norrlandskusten, möjligheten att förvärva aktier i den fina logistikportfölj som vi byggt upp under drygt 15 år. Vi är också övertygade om att Episurf Medical kommer att utveckla portföljen ytterligare och att bolaget, tillsammans med sitt nuvarande fastighetsinnehav och framtida förvärv, kommer att vara en stabil och lönsam aktieinvestering, säger Peter Gotthardsson, styrelseordförande i Lilium.

Tillträde förväntas ske under tredje kvartalet 2026.

Köpeskillingen finansieras genom emission av B-aktier om ca 264 mkr till en kurs om 0,08 kronor per B-aktie, ett konvertibelt lån om 198 mkr med 24 månaders löptid, samt via bankfinansiering. Konverteringskursen bestäms av tidpunkten för påkallad konvertering: 8,5 öre per B-aktie de första sex månaderna, 9,0 öre under de följande tolv månaderna och 9,5 öre under de avslutande sex månaderna.

Emissionen av B-aktier och konvertering av konvertibla lån kan medföra en utspädning för befintliga aktieägare om upp till ca 56 procent baserat på det nuvarande antalet registrerade aktier. Räknat på samtliga emitterade och kontrakterade aktier före förvärvet (fullt utspädd basis) uppgår utspädningen till ca 15,1 procent.

Den 30 december 2025 meddelade Episurfs styrelse att bolaget beslutat att förvärva fastighetsbolag för att bredda sin verksamhet och stärka sin finansiella ställning.

Episurf har därefter ingått avtal om förvärv av;

• Frusipe Intressenter Target 1 AB. Premiäraffär med fastigheter för cirka 750 mkr.
• KlaraBo Empire Holding AB. Blandbestånd för 900 mkr.
• Mofast Invest II AB. Fastigheter för 700 mkr, främst LSS-fastigheter.
• En fastighetsportfölj från Botrygg. Samhällsfastigheter i Linköping för 845 mkr.
• Förvärvet från Lilium. Fastigheter för 660 mkr.

Baserat på redan signerade fastighetsförvärv väntas Episurfs fastighetssegments årliga hyresintäkter på pro-forma-basis efter förvärvet från Lilium att öka från 285 mkr till 334 mkr, och de totala fastighetstillgångarna från 3 350 mkr till 4 010 mkr.

I det senaste förvärvet från Lilium finns stabila hyresgäster som Opus Bilprovning, Svensk Bilprovning, Däckia, Polismyndigheten och Byggmax.

Total uthyrbar area är ca 59 095 kvm och tomtarealen ca 482 000 kvm. Portföljen består primärt av bilprovningsfastigheter, med bilprovningsrelaterade intäkter som utgör cirka 60 % av de totala hyresintäkterna. Det överenskomna fastighetsvärdet uppgår till 660 mkr med en NOI-yield om 6,3 procent och en WAULT om 2,7 år. Uthyrningsgraden uppgår till 99,2 procent.