Aleksias notering tvingar fram reserveringar
Trots att aktiemarknaden inte är nådigt inställd till fastighetsaktier så väljer MeritaNordbanken nu att sälja ut sitt helägda fastighetsbolag Aleksia. Ca 40 miljoner aktier i bolaget kommer att säljas och lejonparten erbjuds till institutionella investerare, endast omkring tolv procent av aktierna hittar vägen till privatmarknaden. Priset för aktierna sätts genom ett budförfarande bland de institutionella investerarna. Utförsäljningsperioden sträcker sig från idag onsdag den 2 februari till den 22 februari. Första notering beräknas ske den 28 februari på Helsingforsbörsen. Utförsäljningen innebär att bankbolaget varit tvunget att reservera nära 800 Mkr efter en ”pre-marketing” process av aktien. Denna process pekar nämligen på att försäljningen av aktierna kommer att ge 3,2-3,9 miljarder kronor. Genomsnittsnivån, strax över 3,5 miljarder, är ca 800 Mkr lägre än det bokförda värdet på aktierna, därav reserveringen. Man poängterar att det är fastighetsaktierna som handlas med rabatt, hade fastigheterna sålts styckevis så hade den värdenivå som fastigheterna har kunnat försvaras, men det hade kostat mycket tid. Styrelseordförande i Aleksia, Sven-Åke Johansson, påpekade vid presskonferensen att Aleksias fastighetsbestånd är mycket fint. Aleksia är rent av det bästa fastighetsbolag han någonsin skådat under sin karriär i bygg- och fastighetsbranschen. Bolaget kommer att bli det tredje största fastighetsbolaget i Norden och det har ett mycket koncentrerat bestånd med bokfört värde om ca 12,5 miljarder, varav ca 92 procent finns inom Helsingforsregionen. Även för det kvarvarande fastighetsinnehavet gör MeritaNordbanken ytterligare reserveringar, ca 475 Mkr Aleksia innehåller ca hälften av de totala fastighetstillgångarna i MeritaNordbanken Av de resterande ska bolaget behålla ca 40 procent för sin verksamhet medan resterande ska säljas. Detta kommer till stor del ske styckevis även om delar redan finns omvandlat till aktieinnehav i Citycon och Dividum, aktier som också ska säljas.
